Масштабная утечка данных разоблачает тайных владельцев Meridian Capital, крупной казахстанской инвестиционной и холдинговой компании, в сферу интересов которой входят нефтегазовая индустрия, недвижимость, горнодобывающая промышленность, банки, авиация, транспорт и многое другое.
источник: https://www.occrp.org/en/paradisepapers/kazakhstans-secret-billionaires
авторы: Миранда Патручик, Влад Лавров, Илья Лозовский
Не такой, каким хочет казаться
В течение более чем десяти лет нефть и газ – наиболее ценные ресурсы Казахстана – находились в руках одного человека. Известный разве что своими управленческими навыками, неприметный Сауат Мынбаев, действуя от имени правительства, заключал сделки с руководителями нефтяных компаний по всему миру. Крупные менеджеры, представители нефтяных титанов, таких как Chevron, ExxonMobile, «Лукойл», «Корейская национальная нефтяная корпорация» (Korea National Oil Corporation) и т.д., подписывали с ним контракты на миллиарды.
Тем не менее, Мынбыев – не такой, каким кажется. Он не просто правительственный технократ — он и сам является магнатом.
И дело не только в нефти и газе. Более десяти лет назад на Бермудах, в этом райском уголке для тех, кто пытается уклониться от уплаты налогов, Мынбаев вместе с группой влиятельных банкиров создал компанию, которая стала многомиллиардной империей, инвестирующей в самые разные проекты, начиная от недвижимости и закачивая природными ресурсами, банкингом, авиацией, транспортом и молочной промышленностью.
Однако внутренняя кухня компании Meridian, полный объем ее холдингов и методы, используемые для их приобретения, оставались сокрытыми за множеством офшорных компаний, разбросанных по наиболее тщательно хранящим клиентскую тайну юрисдикциям.
И так было до последнего времени.
Секреты компании были раскрыты благодаря утечке 6,8 миллионов конфиденциальных документов из бермудской юридической фирмы Appleby, которые были получены немецкой газетой Süddeutsche Zeitung и переданы International Consortium of Investigative Journalists (ICIJ) и его международной сети медиа-партнеров, включая Organized Crime and Corruption Reporting Project (OCCRP).
Даже Appleby – фирма, занимающаяся делами Meridian на Бермудах – не имела представления о реальных размерах империи, созданной ее клиентами. Десятки просочившихся в прессу электронных писем демонстрируют царившую в юридической фирме сумятицу и постоянные просьбы о предоставлении большей информации о структуре корпорации.
В одном из писем сотрудник Meridian вежливо отказывает Appleby в подобной просьбе: «По причине конфиденциальности, мы считаем, что в настоящее время нет необходимости в обнародовании информации обо всей корпорации. Благодарим за ваше понимание».
Офисное здание Appleby на Бермудских островах
Журналистам OCCRP потребовались месяцы копания в тысячах записей, чтобы обнаружить многочисленные цепи офшорных компаний, из которых состоит Meridian, и понять, что сделало возможным головокружительный успех этой корпорации.
Изначально рост компании был подстегнут бурно развивающейся нефтяной промышленностью Казахстана. В этом нет ничего удивительного, принимая во внимание, что львиную долю своей карьеры Мынбаев провел в качестве или министра нефти, или генерального директора государственной нефтяной компании.
Однако не только Мынбаев, использовавший свою власть, связи, должность, способствовал росту компании.
По данным Appleby, в состав ее соучредителей входили топ-менеджеры и акционеры крупнейшего частного банка страны – «Казкммерцбанка». Этот банк и предоставил дешевый кредит, который создал империю Meridian, простирающуюся ныне от Соединенных Штатов до Европы, Африки, Азии и даже Австралии.
Детали того, как акционеры Meridian использовали подконтрольный им банк, содержатся в отдельной утечке казахстанских банковских данных, полученной OCCRP.
Согласно этим данным, корпорация использовала значительную долю депозитов банка для финансирования одного проекта за другим. Это позволило группе быстро вырасти, и без риска для ее учредителей. Согласно письму чиновника Центробанка, если проект проваливался, владельцы и менеджеры банка, также являвшиеся и владельцами Meridian, списывали потери на баланс банка.
Такое свободное расходование финансовых средств на проекты собственных менеджеров потом вернулось бумерангом «Казкоммерцбанку», которому в итоге понадобились многочисленные бейлауты со стороны государства. В рамках государственной программы стабилизации правительственные вливания в 2010 году достигли максимальных $1,4 млрд. Менее чем через год после того как банк был передан новым владельцам, ему потребовалось еще $7,5 млрд государственных средств. Реальная цена этих бейлаутов и недобросовестных сделок банка, скорее всего, так и останется неизвестной, однако можно предположить, что он должен гражданам Казахстана миллиарды долларов.
Неизвестно, сколько всего денег заработали Мынбаев и другие акционеры Meridian. По информации, обнародованной в 2006 году, стоимость компании превышала $3 млрд, однако она является настолько закрытой, что полный объем ее инвестиций также может навсегда остаться неизвестным.
Такое положение вещей частично стало возможным благодаря распространенной в Казахстане коррупции и слабости правовых норм. Тем не менее, именно использование международной финансовой системы учредителями компании позволило им скрыть свои богатства от глаз своих соотечественников.
Островной рай
Можно смело сказать: редкий казахстанец когда-либо бывал на Бермудах. Этот тропический рай настолько далек от континентальной центральноазиатской страны, насколько только можно представить.
Однако нити, соединяющие современную финансовую систему, длинны и могут уводить в совершенно неожиданные места. В течении более десяти лет эта островная цивилизация, известная миру как налоговый рай, скрывала тайну компании Meridian.
В ноябре 2002 года, сотрудник бермудского офиса Appleby вписал десять имен во внутрикорпоративную базу данных. Казахстанский технократ и девять банкиров присоединились к другим бизнесменам, олигархам, политикам, знаменитостям и аристократам, желавшим извлечь выгоды (анонимность, налоговые привилегии), которые предоставляет владение офшорной компанией.
Их компания — Meridian Capital – была зарегистрирована сотрудниками Appleby несколькими месяцами ранее.
Просочившиеся в прессу данные Appleby неполны, так что не очевидно, каким процентом Meridian изначально владел каждый из 10 соучредителей. Однако документ, датированный 2006 годом, предоставляет полную картину того, как выглядела структура владения компанией на тот момент.
Документ демонстрирует, что Мынбаев являлся вторым по размеру портфеля акционером, ему принадлежало 18,75% компании. Другими соучредителями (на момент 2006 года их было шесть) являлись Аскар Алшинбаев, Евгений Фельд, Нуржан Субханбердин, Нина Жусупова, Азат Абишев и Иэн Коннор (Ian Connor).
Это был истинный «банкирский клуб»: все семеро акционеров занимали руководящие должности в «Казкоммерцбанке», четвертом крупнейшем финансовом институте на территории бывших советских республик.
К тому времени (три года с начала создания) компания уже добилась внушительного успеха и выплачивала миллионы в качестве дивидендов своим акционерам. Иэн Коннор, единственный неказахстанец среди учредителей Meridian, так хорошо заработал, что готовился к переезду в Монако, дабы уменьшить свои налоговые выплаты.
Эта информация взята из записей (полученных в ходе предыдущей утечки), сделанных на совещании, которое в мае 2005 года Коннор провел со своим банком HSBC на французской Ривьере.
На этой встрече Коннор оценил суммарные активы компании в $1.2 млрд и заявил, что в предыдущие месяцы он получил от группы $9 млн дивидендов.
Он описывает Meridian как венчурную компанию, «инвестирующую в проблемные корпорации, осуществляющие деятельность в сфере сырьевой добычи и ресурсов». Он сказал, что ее инвестиции делались в крупнейшие казахстанские золотодобывающие и нефтяные компании, однако последним ее приобретением стал рудник в Южной Африке.
Принимая во внимания столь головокружительный успех, можно было бы ожидать, что название Meridian будет звучать повсеместно. Как минимум, у компании должен был быть собственный вебсайт. Его, однако, не существует.
При вводе Meridian Capital в поисковике всплывают ссылки на многочисленные сайты, использующие то же название, однако ни один из них не аффилирован с бермудской компанией. Несмотря на то, что она стоит миллиарды, компания практически не представлена в интернете. Она предпочитает не светиться в прессе и, даже участвуя в глобальных проектах, редко общается с журналистами.
Однако почему одни из самых богатых и влиятельных в Казахстане людей приложили столько усилий, чтобы скрыть свой успех?
Для Мынбаева самой простой причиной мог быть непосредственный конфликт интересов. К моменту основания Meridian он уже занимал несколько высоких должностей, включая пост министра финансов, министра сельского хозяйства, заместителя руководителя Администрации президента.
После создания Meridian в 2002 году его карьера продолжила взлет. К концу 2000-х он стал чиновником, занимавшим ключевую должность в нефтяной сфере – министром энергетики и министром нефти, после чего возглавил «КазМунайГаз», государственную нефтегазовую компанию, где он продолжает работать до сих пор. Руководить бизнес-империей, «работающую» на нефти, занимая такие должности, было бы неприемлемым и даже, возможно, незаконным. Отвечая на вопрос журналистов о том, обнародовал ли когда-либо Мынбаев тот факт, что является владельцем Meridian, компания ответила, что он никогда не являлся ее акционером или учредителем.
Но даже оставляя в стороне юридическую сторону вопроса, Мынбаев, известный как «человек президента», должен был позаботиться о собственной репутации.
«В отличие от других представителей элиты, он… находится в тени, у него нет дурной репутации», — говорит казахстанский политолог Досым Сатпаев.
Для человека, представляющего казахстанское правительство при заключении крупных сделок с международными корпорациями, это был особенно ценный актив.
«Лидеры сектора должны быть способны работать с международным инвестиционным сообществом, находить общий язык с иностранными компаниями и бизнесами, — говорит Сатпаев. – Мынбаев – человек, которого президент старается поставить на позиции, где ему нужен кто-то, выглядящий респектабельно и прилично».
Управление Meridian в открытую также не принесло бы ничего хорошего мынбаевским партнерам-банкирам.
Между 2005 и 2011 годами казахстанские законодатели запретили офшорным компаниям владеть долями в отечественных банках. Особенно это обстоятельство затронуло Субханбердина и Жусупову, акционеров Meridian, которые также являлись акционерами Казкоммерцбанка.
Таким образом, соучредителям Meridian была необходима секретность. И Бермуды стали идеальным местом для ее обретения. На этом острове компании не обязаны раскрывать имена владельцев. Эта информация хранится только в записях их агентов-регистраторов (в данном случае Appleby), которые не обязаны ее обнародовать.
Однако владельцы Meridian пошли дальше и вывели представление о секретности на совершенно новый уровень. Дело в том, что зарегистрированная на Бермудах компания Meridian является вершиной огромной пирамиды, состоящей из сотен компаний, разбросанных по десяткам юрисдикций, включая те, которые умеют скрывать тайны наиболее тщательно.
Секретность любой ценой
Большинство законопослушных компаний используют одну или две-три юридические фирмы для регистрации своих офшорных бизнесов, даже когда они обладают большой и сложной структурой. Но у Meridian была собственная внутрикорпоративная сервисная компания, расположенная в Великобритании, которая сама обладала полдюжиной офшорных провайдеров услуг или юридических фирм для регистрации небольших бизнесов. Ни одна из них, включая Appleby, не обладала достаточным количеством частей паззла для понимания полного размера холдинга.
Просочившиеся в прессу электронные письма демонстрируют сумятицу среди менеджеров Appleby, касающуюся определенных аспектов структуры Meridian. И когда они просили Meridian прояснить дело, чтобы привести документы в соответствие с бермудским законодательством, нежелание клиента раскрыть информацию подчас приводило их в замешательство.
«Запрашиваемый список документов представляется избыточным», — пишет в одном из писем сотрудник Meridian.
Был случай, когда Meridian согласилась предоставить Appleby информацию, чтобы привести дела в соответствие с бермудским правилом «Знай своего клиента» (Know Your Customer — KYC), которое требует раскрытия определенной доли информации о бизнес-партнерах организации. Однако прежде чем предоставить такую информацию, Meridian потребовала, чтобы сотрудники Appleby подписали договор о нераспространении.
Такое требование Appleby удивило.
«Мне кажется, нас еще никогда не просили подписывать договор о нераспространении, когда дело касалось KYC. И я не рекомендую это делать», — написал сотрудник Appleby в ответном письме.
По крайней мере в одном случае Meridian предпочла передать одну из аффилированных компаний другому агенту, чтобы не проходить опять вместе с Appleby через то, что один сотрудник описал как «затратный по времени и дорогостоящий KYC».
При этом информация, запрошенная Appleby, не представляла собой ничего необычного: отчет о работе компании за последние 12 месяцев, состояние счета в банке, имена основных бенефициаров. Видимо, Meridian не была готова делиться этой информацией с бермудской юридической фирмой.
Поймай меня, если сможешь
Прибыли холдинга Meridian, возможно, оседают на Бермудах, однако управление компанией осуществляется не оттуда.
Следующий уровень пирамиды состоит из двух инвестиционных фондов — Meridian Capital CIS Fund и Meridian Capital International Fund – которые зарегистрированы на Каймановых островах, еще одной тщательно хранящей тайны офшорной юрисдикции.
И здесь все становится сложнее.
В отдельных случаях каймановские фонды формируют верхнее звено цепи холдинговых компаний, которые (для тех, у кого есть терпение идти по их следу) в конечном итоге выводят на реальные бизнесы. К примеру, Meridian Petroleum, нефтегазовая консалтинговая фирма в Казахстане, принадлежит голландской компании, которая принадлежит кипрской компании, которая, в свою очередь, принадлежит одному из каймановских фондов.
В других случаях название «Meridian» не появляется ни в одном из общедоступных звеньев структуры владения того или иного бизнеса. Напротив, позиция Meridian как «конечного владельца» может быть обнаружена только в наполненных туманом отчетах, иногда через годы после получения компанией контроля над бизнесом. Например, ни в одном из четырех звеньев цепочки владения «ТенгизТрансГаз», крупной казахстанской транспортной компании, слово «Meridian» не упоминается.
В наиболее запутанных случаях бизнесы Meridian управляются номинальными владельцами или совершенно не связанными с ними структурами, выводящими на отдельные, на первый взгляд не аффилированные офшорные холдинги. Механизмы, с помощью которых прибыль этих компаний оказывается в руках Meridian, неизвестны. В таких случаях только утечка частной переписки (как в случае с Appleby) позволяет установить их связь с Meridian.
В одном из таких писем, например, сотрудник Meridian просит Appleby подготовить документацию, чтобы осуществить трансфер акций крупного российского производителя молока «Юнимилк» из параллельной структуры Afleet Investments в один из Кайманских фондов.
«Поскольку «Юнимилк» сейчас способен предоставить необходимую финансовую информацию и удовлетворяет нашим строгим требованиям отчетности, было решено перевести эту инвестицию в Meridian Capital», — говорится в письме сотрудника.
Империя нефти и роскоши
Modus operandi компании Meridian больше связан с приобретением существующих бизнесов, чем с созданием их с чистого листа. На протяжении многих лет корпорация продавала с целью извлечения прибыли всевозможные бизнесы, начиная от нефти и газа и заканчивая гламурными шоппинг-моллами, аэропортами второго уровня и крупными транспортными компаниями. Ее акционеры создали бизнес-империю, реальный размер которой остается неизведанным и сегодня. Журналисты OCCRP потратили месяцы, собирая по кусочкам «меридианскую» офшорную сеть, чтобы определить основные сферы ее деятельности, приносящие ей миллиарды.
Ключевая сфера деятельности компании – нефть и газ. На протяжении многих лет Meridian сделала десятки инвестиций в данный сектор. В некоторых случаях она приобретала уже существующие компании, часто за бесценок, а затем продавала их с огромной прибылью. В других случаях она становилась партнером государственных казахстанских нефтегазовых гигантов в совместных предприятиях или получала от государства право на запуск собственных проектов, в которых часто принимали участие иностранные инвесторы. На сегодняшний день под ее контролем находится дюжина месторождений нефти и других полезных ископаемых во всем мире – от Аляски до Африки и Австралии.
Meridian также контролирует казахстанскую железнодорожную транспортную компанию, которая осуществляет лизинг вагонов и предоставляет ремонтные услуги крупнейшим в стране нефтяным и газовым корпорациям, включая Тенгизшевройл, осуществляющей свою деятельность на самом большом в Казахстане нефтяном месторождении. Ей также были сделаны десятки инвестиций в добывающий сектор.
Корпорация получила сотни миллионов прибыли на продаже недвижимости, прежде всего, в России и Казахстане. Когда она продала петербургский ТЦ «Галерея» Morgan Stanley за $1,1 млрд, на тот момент это была крупнейшая за всю историю сделка по продаже недвижимости в России. Прошлогодняя утечка «Панамских документов» демонстрирует, что компания также приобрела половину другой казахстанской риэлтерской империи — Capital Partners, которая построила и продала такие объекты как московский ТЦ «Метрополис» (один из крупнейших в стране) и отель Ritz Carlton в Москве и Алматы.
Meridian также приобрела как минимум два бизнес-джета и долю в российской региональной компании-операторе аэропортов, владеющей 14 аэропортами и пытающейся расширить свое присутствие в Европе.
Наконец, в свое время она приобрела 50% «Юнимилк», крупной российской компании по производству молочной продукции, которая впоследствии была куплена французским пищевым гигантом Danone. В настоящее время Meridian инвестирует в одного из крупнейших латвийских молочных производителей.
Кто ее нынешний владелец?
В тех редких случаях, когда Meridian раскрывала хотя бы какую-то информацию о своих владельцах, почти всегда всплывали имена Аскара Алшинбаева и Евгения Фельда – двух первоначальных основателей компании.
Их имена также часто появлялись в списках руководителей различных корпоративных проектов.
А какова же роль казахстанского нефтяного чиновника высшего ранга?
На вопросы журналистов о роли Мынбаева в структуре Meridian возглавляемая им государственная компания «КазМунайГаз» ответила одной фразой: «С.М. Мынбаев не является основателем или акционером Meridian Capital Limited». Никто из других акционеров ситуацию не прокомментировал.
Тем не менее, в публичном доступе существует документ, который связывает имя Мынбаева с Meridian. Российский банк (которым на тот момент владела компания) в 2011 году обнародовал данные в соответствии с только что ужесточенными требованиями к раскрытию информации.
Документ содержит список тех, под чьим контролем банк находился в то время прежде всего: Алшинбаев, Коннор, Фельд и Reid Finance (компания, зарегистрированная на Бермудах, которая, согласно документу, действовала в качестве фидуциара Мынбаева).
Последние данные о деятельности Meridian, обнародованные всего пару дней назад в Великобритании, не содержат имени Мынбаева в списке акционеров и называют только Алшинбаева, Субханбердина и Фельда в качестве бенефициаров.
Структура собственности компании меняется всякий раз, когда информация о ней становится публичной. Исключение имени Мынбаева из последнего отчета может означать, что он недавно продал свои акции. Но так как его имя не всегда появлялось в предыдущих отчетах, это может просто-напросто говорить о том, что компания не предоставляет полной информации о структуре собственности.
В документах Appleby содержится еще два свидетельства, который позволяют предположить, что Мынбаев не отказывался от своей доли в компании.
В первом случае 21 мая 2014 года корпоративный администратор зафиксировала в своей карточке табельного учета, что она провела три часа, изучая электронную переписку с юристом компании Meridian, пытавшимся найти сертифицированные документы, связанные с «трансфером акций для С. Мынбаева». Остается неясным, покупал он или продавал эти акции, и какова была их доля, однако это прямо указывает, что он принимал участие в деятельности компании в указанное время.
Данные Appleby также демонстрируют, что еще в апреле 2016 года имя Мынбаева содержалось в базе данных актуальных на тот момент PEP или “politically exposed people” (буквально — «политически обнаженных людей»). Согласно руководству по работе с базой PEP, в ней содержатся имена только тех “politically exposed people”, которые являются активными акционерами. Это указывает на то, что Мынбаев на тот момент являлся акционером Meridian Capital, единственной компанией, которая связана с его именем в Appleby.
Аскар Алшинбаев и Евгений Фельд, двое первоначальных основателей компании и ее наиболее публичные представители, в 2014 вошли в десятку богатейших людей Казахстана по версии журнала Forbes.
Учитывая успехи Meridian, в этом нет ничего удивительного.
Однако принимая во внимание долю, которой Мынбаев владел в то время, мы задаемся вопросом – разве он не должен был тоже войти в этот список? Если он решит обнародовать свою роль в компании, возможно, у него будут все основания рассчитывать на появление его имени в следующем списке Forbes.
Соавторы статьи: Ольга Гейн, Федерико Пигналбери, Карина Шедрофски, Владимир Петин, Стелла Рок, Лейла Камдзик, Крис Беневенто, Обри Белфорд, Тессине Мирьи и OCCRP Казахстан.